万达电影今日披露重大资产重组方案，公司拟通过支付现金和发行股份方式，向万达投资等21名交易对方购买其持有的万达影视96.83%股权，交易作价116.19亿元。重组完成后，万达影视将成为公司的控股子公司，意味着自去年5月更名的万达电影，将真正意义上实现从“院线”公司到“电影”公司的转型升级。
本次交易中，公司将向万达投资支付现金对价26.93亿元；交易对方中除万达投资外的其他方所持标的资产股权对应的对价总额（即本次交易股份支付对价）为89.26亿元，依据发行价格50元/股计算，本次发行中公司将向交易对方中除万达投资外的其他方发行股份总数为1.79亿股。交易完成后，公司将直接持有万达影视96.83%股权。
公告显示，以2018年3月31日为基准日，万达影视100%股权的母公司口径的所有者权益账面价值为50.80亿元，评估价值为120.01亿元，评估增值69.21亿元，增值率为136.23%。万达投资承诺，万达影视2018年度、2019年度、2020年度的承诺净利润数分别不低于 8.88亿元、10.69亿元、12.71亿元。
据披露，万达影视成立于2009年，是国内领先的民营电影制作公司。目前，万达影视主要经营电影和电视剧的投资、制作和发行，以及网络游戏发行和运营业务。万达影视与业内众多知名导演、编剧、监制、演员及多个影视工作室建立了良好的合作关系，制作团队具备多年行业运营经验，发行的影片拥有良好的市场影响力，代表作品包括《记忆大师》、《寻龙诀》、《唐人街探案》系列、《滚蛋吧！肿瘤君》、《北京爱情故事》、《催眠大师》、《警察故事2013》、《火锅英雄》等。在电影业务方面，万达影视正在积极筹划《斗破苍穹》系列、《西域列王纪》系列等作品，且储备了大量优质IP。2017年，万达影视所投资影片的票房总计为158.44亿元，约占国内总票房的28.34%。
另外，万达影视的电视剧业务主要由其控股子公司新媒诚品运营，网络游戏业务主要由其全资子公司互爱互动运营。电视剧业务方面，新媒诚品于2017年第四季度发行的《亲爱的她们》取得了良好的市场反响和收益；2018年，《正阳门下2》、《一念时光》等多部电视剧、网剧将完成发行。网络游戏业务方面，互爱互动储备了《海岛风云》、《胡莱三国3D》等多款优质的游戏产品。
财务数据显示，截至2018年3月31日，万达影视的资产总额为79.02亿元，股东权益合计为59.91亿元。2016年、2017年、2018年第一季度，万达影视实现营业收入分别为9.95亿元、20.2亿元、8.84亿元，对应的净利润分别为3.64亿元、5.97亿元、4.07亿元。
本次交易前，上市公司主要从事影院投资建设、院线电影发行、影院电影放映及相关衍生业务，其主营业务集中于影视行业产业链下游。通过本次交易，公司主营业务将扩展至电影和电视剧的投资、制作和发行，以及网络游戏发行和运营领域，建成集院线终端平台、传媒营销平台、影视IP平台、线上业务平台、影游互动平台为一体的五大业务平台，万达电影得以加快向泛娱乐平台型公司转型的步伐。
公司方面表示，本次交易是公司在“会员+”及“360°IP”战略的指导下，围绕其强大院线终端优势及庞大的会员体系，构筑娱乐生态系统的重要举措，万达电影将借助此次重组，真正实现从“院线”公司到“电影”公司的转型升级。
